Afskaffelse af fradrag for formueforvaltningsomkostninger
Afkast på pensionsordninger beskattes med 15 pct. efter et lagerprincip, hvorved der hvert år sker beskatning af såvel det løbende afkast i ordningen som af urealiserede gevinster. Hidtil har der været fradrag for udgifter til formueforvaltning, men fra 1. januar 2012 vil der ikke længere være fradrag for disse udgifter.Afskaffelse af fradraget for formueforvaltningsomkostninger omfatter såvel interne som eksterne udgifter. De eksterne udgifter omfatter bl.a. depotgebyrer, forvaltningsudgifter, bonusudbetalinger, udgifter til investeringsrådgivning, drift af it-systemer til overvågning af investeringer og handel med værdipapirer. De interne omkostninger knytter sig til de funktioner, der vedrører formueadministration i pensionsinstitutterne.
Den manglende fradragsret gælder både på individniveau og på institutniveau, i det omfang pensionsmidlerne ikke fuldt ud er fordelt på de enkelte medlemmer. Den manglende fradragsret omfatter også formueforvaltningsomkostninger, der afholdes i skattetransparente enheder eller i administrationsselskaber, uanset om der er tale om datterselskaber.
Der vil fortsat være fradrag for direkte handelsomkostninger, som kurtage, handelsgebyrer og lignende, der knytter sig direkte til handel med et skattepligtigt aktiv.
Det anslås, at afskaffelsen af fradragsretten vil betyde en samlet merskat på 500 mio. kr.
November 2011
