Hvilken pensionsordning skal jeg vælge som ungt menneske?

I stedet sætter vi fokus på, hvilken skattebesparelse der opnås ved pensionsindskud, og som supplement hertil, indskud på en anden pensionsopsparing, der ikke kan trækkes fra i skat

I 2026 har vi fire skatteskalaer for lønindkomst (før reduktion med arbejdsmarkedsbidrag (AMB)), opgjort pr. måned:

Langt de fleste unge, som lige er kommet i arbejde, har en månedlig indkomst under 58.000 kr. og betaler dermed ca. 42 % i skat. 

Det betyder også, at indskud på fradragsberettigede pensionsordninger, som ratepension og livsvarige livrenter, kun giver en skattebesparelse på ca. 37 %, da der altid skal betales arbejdsmarkedsbidrag. En pensionsindbetaling fra arbejdsgiver til pensionsinstituttet reduceres med 8 % i arbejdsmarkedsbidrag hos pensionsinstituttet. Reelt er skattebesparelsen dog på ca. 40 %, da man får et særligt fradrag ved pensionsindbetalinger op til 87.800 kr. (2026). 

Når pensionen til sin tid bliver udbetalt, er det sandsynligt for de fleste, at den bliver beskattet højere end den fradragsværdi, man fik, da pengene blev indskudt i de unge år. Hertil kommer, at udbetalingen kan påvirke størrelsen af den offentlige pension. 

Er der et andet ”fuldgyldigt” alternativ? 

Det er der nok ikke, hvis pensionen over tid skal have en størrelse, der kan dække det væsentligste behov for indkomst i pensionsalderen. 

Det er vanskeligt – for ikke at sige umuligt – som ungt menneske at vurdere, hvad der er behov for af indkomst i pensionsalderen. Men på den anden side er det vigtigt at komme i gang med pensionsopsparing, da den over tid vil stige grundet afkast af investeringerne. Starter man først senere i livet med at indskyde, skal man indskyde væsentligt større beløb for at få det samme udbetalt i pension. Så et mindre beløb i starten er bedre end ingenting. 

Når man ser ud i fremtiden, er det tvivlsomt, hvor stor en del af pensionen fra det offentlige der ikke bliver påvirket af anden indkomst i pensionsalderen. I dag reduceres fx ikke folkepensionens grundbeløb af anden indkomst, men det gør fx pensionstillægget. 

Aldersopsparing og aldersforsikring 

En anbefaling er at overveje indskud på en aldersopsparing eller aldersforsikring. 

Indskuddet kan ikke trækkes fra i skat, men til gengæld skal du heller ikke betale skat ved udbetaling, og afkast i form af udbytte, renter mv. beskattes kun med 15,3 %. 

Du kan indbetale 9.900 kr. i 2026, og når du har mindre end 7 år til folkepensionsalderen, kan du indbetale op til 64.200 kr. årligt (2026-sats). 

Fra pensionsudbetalingsalderen – typisk 3 år før din folkepensionsalder – kan du få udbetalt hele aldersopsparingen på én gang eller over en årrække. 

Udbetalingen nedsætter ikke pensionsudbetalinger fra det offentlige, som fx folkepension – modsat rate- og livrenteordninger, der muligvis kan påvirke disse. 

Alt i alt er aldersopsparingen et godt supplement til de fradragsberettigede ordninger, da der er tale om en meget fleksibel ordning. Den er navnlig henvendt til lavindkomstgrupper, men kan sagtens ses som et supplement til pensionsindbetaling for de højere løngrupper.